Aufgabenstellung - Kreditfinanzierung

Ein Unternehmen möchte für den Online-Handel ein neues Logistikzentrum aufbauen. Dafür wird ein Grundstück gekauft, auf dem die Halle errichtet wird und anschließende die Hochregale inkl. der weiteren Ausstattung eingebaut werden.

Die Gesamtinvestition liegt bei 3,9 Mio €, die Bezahlung ist nachfolgend gestaffelt:

• Die Bezahlung des Grundstücks über 900.000 € wird in einem Monat fällig.
• Für die Lagerhalle und ihre Ausstattung fallen 1/3 sofort, ein weiteres Drittel nach 3 Monaten und der Rest nach 6 Monaten bei Übergabe an.
• Der Zinssatz liegt bei 5 % p.a. Bei der Kreditbank wird die Zinsmethode 30/360 angewendet. Die Vorfinanzierungszinsen werden aus den Umsatzerlösen der laufenden Geschäfte finanziert.

a) Ermitteln Sie die Vorfinanzierungszinsen, die bis zur Übergabe anfallen. Ordnen Sie die Zahlungen den einzelnen Terminen zu, z.B. mit einem Zeitstrahl (8 Punkte)

b) Nach Übergabe stehen 400.000 € aus Eigenmitteln zur Verfügung. Die restliche Summe soll mit einem Annuitätendarlehen bei unverändertem Zinssatz über 8 Jahre finanziert werden, die ersten beiden Jahre sind tilgungsfrei.

Erstellen Sie einen Zins- und Tilgungsplan für die gesamte Laufzeit und geben Sie die komplette Liquiditätsbelastung des Darlehens an. Rechnen Sie mit ganzen €-Beträgen (10 Punkte)